Paul D Melancon - Insider Trading Tracker

Introduzione

Questa pagina fornisce un'analisi completa dello storico delle operazioni di insider trading note di Paul D Melancon. Gli insider sono funzionari, direttori o investitori importanti di una società. In generale, è illegale per gli insider effettuare operazioni di compravendita nelle loro aziende sulla base di informazioni materiali non pubbliche. Ciò non significa che sia illegale per loro effettuare qualsiasi operazioni di trading nelle proprie aziende. Tuttavia, devono segnalare tutte le operazioni alla SEC tramite un modulo 4. Nonostante queste restrizioni, la ricerca accademica suggerisce che gli insider, in generale, tendono a sovraperformare il mercato nelle proprie società.

Redditività media delle transazioni

Società con posizioni di insider dichiarate

I depositi SEC indicano che Paul D Melancon ha dichiarato partecipazioni o transazioni nelle seguenti società:

Come interpretare i grafici

I grafici seguenti mostrano l'andamento dei titoli dopo ogni operazione di mercato aperto non pianificata effettuata da Paul D Melancon. Per operazioni non pianificate si intendono operazioni non effettuate nell'ambito di un piano di trading 10b5-1. La performance dei titoli è rappresentata come variazione percentuale cumulativa del prezzo delle azioni. Ad esempio, se un'operazione di insider è stata effettuata il 1° gennaio 2019, il grafico mostrerà la variazione percentuale giornaliera del titolo fino ad oggi. Se il prezzo dell'azione passasse da 10 a 15 dollari durante questo periodo, la variazione percentuale cumulativa del prezzo dell'azione sarebbe del 50%. Una variazione di prezzo da 10 a 20 dollari sarebbe del 100%, mentre una variazione di prezzo da 10 a 5 dollari sarebbe del -50%.

In definitiva, cerchiamo di determinare la correlazione tra le operazioni dell'insider e i rendimenti in eccesso (positivi o negativi) del prezzo dell'azione, al fine di capire se l'insider sta programmando le proprie operazioni per trarre profitto da informazioni privilegiate. Immaginiamo che un insider stia facendo questo. In questa situazione, ci aspetteremmo (a) rendimenti positivi dopo gli acquisti, oppure (b) rendimenti negativi dopo le vendite. Nel caso (a), il grafico ACQUISTO mostrerebbe una serie di curve ascendenti, indicando rendimenti positivi dopo ogni operazione di acquisto. Nel caso (b), il grafico VENDITA mostrerebbe una serie di curve inclinate verso il basso, indicando rendimenti negativi dopo ogni operazione di vendita.

Tuttavia, questo non è sufficiente per trarre conclusioni. Se, ad esempio, il prezzo delle azioni della società è aumentato in maniera non ciclica per molti anni, allora ci aspetteremmo che tutti i grafici post-acquisto abbiano una pendenza rivolta verso l'alto. Allo stesso modo, ribassi non ciclici per molti anni darebbero luogo a grafici post-negoziazione rivolti verso il basso. Nessuno di questi grafici suggerisce un'attività di insider trading.

L'indicatore più forte sarebbe una situazione in cui il prezzo delle azioni fosse estremamente ciclico e vi fossero segnali positivi nel grafico ACQUISTO e curve negative nel grafico VENDITA. Questa situazione suggerirebbe che l'insider sta programmando le operazioni di trading per trarne un vantaggio finanziario.

Acquisti di insider JACK / Jack in the Box Inc. - Analisi degli utili a breve termine

In questa sezione analizziamo la redditività di ogni acquisto non pianificato di insider sul mercato aperto effettuato in JACK / Jack in the Box Inc.. Questa analisi aiuta a capire se l'insider genera costantemente rendimenti anomali e se vale la pena seguirlo. L'analisi riguarda l'anno successivo a ciascuna operazione, e i risultati sono teorici.

La tabella seguente mostra gli acquisti più recenti sul mercato aperto che non facevano parte di un piano di trading automatico.

Data dell'operazione	Ticker	Insider	Azioni dichiarate	Prezzo dichiarato	Azioni rettificate	Prezzo rettificato	Base di costo	Giorni fino al massimo	Prezzo al massimo	Profitto massimo ($)	Rendimento massimo (%)
Non sono note operazioni di mercato aperto non pianificate per questa combinazione di insider e titoli.

Il prezzo rettificato è il prezzo rettificato per il frazionamento azionario. Leazioni rettificate sono le azioni rettificate per il frazionamento azionario.

Vendite di insider JACK / Jack in the Box Inc. - Analisi delle perdite a breve termine

In questa sezione, analizziamo l'evitamento delle perdite a breve termine di ogni vendita di insider non pianificata ed effettuata sul mercato aperto in JACK / Jack in the Box Inc.. Un modello coerente di evitamento delle perdite può suggerire che future transazioni di vendita potrebbero predire cali di prezzo. L'analisi riguarda l'anno successivo a ciascuna operazione, e i risultati sono teorici.

La tabella seguente mostra le vendite più recenti sul mercato aperto che non facevano parte di un piano di trading automatico.

Data dell'operazione	Ticker	Insider	Azioni dichiarate	Prezzo dichiarato	Azioni rettificate	Prezzo rettificato	Base di costo	Giorni fino al minimo	Prezzo al minimo	Perdita massima evitata ($)	Perdita massima evitata (%)
2018-08-14	JACK	MELANCON PAUL D	1.125	89,9980	1.125	89,9980	101.248	351	71.8300	-20.438	-20,19
2016-11-30	JACK	MELANCON PAUL D	1.111	104,1288	1.111	104,1288	115.687
2016-11-29	JACK	MELANCON PAUL D	3.850	105,0000	3.850	105,0000	404.250
2016-11-29	JACK	MELANCON PAUL D	716	103,3991	716	103,3991	74.034
2016-11-29	JACK	MELANCON PAUL D	122	103,3966	122	103,3966	12.614
2016-11-29	JACK	MELANCON PAUL D	102	103,3979	102	103,3979	10.547
2016-11-29	JACK	MELANCON PAUL D	78	103,3900	78	103,3900	8.064
2016-11-29	JACK	MELANCON PAUL D	81	103,4000	81	103,4000	8.375
2016-11-29	JACK	MELANCON PAUL D	81	103,4012	81	103,4012	8.375
2016-05-27	JACK	MELANCON PAUL D	2.746	84,7807	2.746	84,7807	232.808
2016-05-26	JACK	MELANCON PAUL D	1.441	83,6475	1.441	83,6475	120.536
2015-11-27	JACK	MELANCON PAUL D	123	74,7926	123	74,7926	9.199
2015-11-27	JACK	MELANCON PAUL D	79	74,7900	79	74,7900	5.908
2015-11-27	JACK	MELANCON PAUL D	113	74,7914	113	74,7914	8.451
2015-11-27	JACK	MELANCON PAUL D	100	74,7916	100	74,7916	7.479
2015-11-27	JACK	MELANCON PAUL D	77	74,7921	77	74,7921	5.759
2015-11-24	JACK	MELANCON PAUL D	847	75,1207	847	75,1207	63.627
2015-05-19	JACK	MELANCON PAUL D	1.924	89,0000	1.924	89,0000	171.236
2015-05-18	JACK	MELANCON PAUL D	882	87,2901	882	87,2901	76.990
2014-12-01	JACK	MELANCON PAUL D	2.480	75,8000	2.480	75,8000	187.984
2014-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	112	73,3600	112	73,3600	8.216
2014-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	99	73,3600	99	73,3600	7.263
2014-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	76	73,3600	76	73,3600	5.575
2014-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	2.746	73,5900	2.746	73,5900	202.078
2014-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	3.988	73,5900	3.988	73,5900	293.477
2014-11-25	JACK	MELANCON PAUL D	1.298	72,1369	1.298	72,1369	93.634
2014-11-25	JACK	MELANCON PAUL D	123	72,1386	123	72,1386	8.873
2014-11-24	JACK	MELANCON PAUL D	2.745	74,4596	2.745	74,4596	204.392
2013-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	3.689	47,4776	3.689	47,4776	175.145
2013-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	3.988	47,4776	3.988	47,4776	189.341
2013-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	111	47,2900	111	47,2900	5.249
2013-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	99	47,2900	99	47,2900	4.682
2013-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	242	47,2900	242	47,2900	11.444
2013-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	115	45,7450	115	45,7450	5.261
2013-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	102	45,7437	102	45,7437	4.666
2013-11-26	JACK	MELANCON PAUL D	251	45,7453	251	45,7453	11.482
2013-11-25	JACK	MELANCON PAUL D	120	47,4900	120	47,4900	5.699
2013-11-25	JACK	MELANCON PAUL D	121	47,2800	121	47,2800	5.721
2013-08-13	JACK	MELANCON PAUL D	10.000	40,4463	10.000	40,4463	404.463
2013-03-11	JACK	MELANCON PAUL D	20.000	33,0932	20.000	33,0932	661.864
2012-11-28	JACK	MELANCON PAUL D	120	27,2800	120	27,2800	3.274
2012-11-27	JACK	MELANCON PAUL D	110	27,3000	110	27,3000	3.003

Il prezzo rettificato è il prezzo rettificato per il frazionamento azionario. Leazioni rettificate sono le azioni rettificate per il frazionamento azionario.

Storico delle operazioni degli insider

Questa tabella mostra l'elenco completo delle operazioni effettuate da Paul D Melancon come comunicato alla Securities Exchange Commission (SEC).