Donald L James - Insider Trading Tracker

Introduzione

Questa pagina fornisce un'analisi completa dello storico delle operazioni di insider trading note di Donald L James. Gli insider sono funzionari, direttori o investitori importanti di una società. In generale, è illegale per gli insider effettuare operazioni di compravendita nelle loro aziende sulla base di informazioni materiali non pubbliche. Ciò non significa che sia illegale per loro effettuare qualsiasi operazioni di trading nelle proprie aziende. Tuttavia, devono segnalare tutte le operazioni alla SEC tramite un modulo 4. Nonostante queste restrizioni, la ricerca accademica suggerisce che gli insider, in generale, tendono a sovraperformare il mercato nelle proprie società.

Redditività media delle transazioni

Società con posizioni di insider dichiarate

I depositi SEC indicano che Donald L James ha dichiarato partecipazioni o transazioni nelle seguenti società:

Come interpretare i grafici

I grafici seguenti mostrano l'andamento dei titoli dopo ogni operazione di mercato aperto non pianificata effettuata da Donald L James. Per operazioni non pianificate si intendono operazioni non effettuate nell'ambito di un piano di trading 10b5-1. La performance dei titoli è rappresentata come variazione percentuale cumulativa del prezzo delle azioni. Ad esempio, se un'operazione di insider è stata effettuata il 1° gennaio 2019, il grafico mostrerà la variazione percentuale giornaliera del titolo fino ad oggi. Se il prezzo dell'azione passasse da 10 a 15 dollari durante questo periodo, la variazione percentuale cumulativa del prezzo dell'azione sarebbe del 50%. Una variazione di prezzo da 10 a 20 dollari sarebbe del 100%, mentre una variazione di prezzo da 10 a 5 dollari sarebbe del -50%.

In definitiva, cerchiamo di determinare la correlazione tra le operazioni dell'insider e i rendimenti in eccesso (positivi o negativi) del prezzo dell'azione, al fine di capire se l'insider sta programmando le proprie operazioni per trarre profitto da informazioni privilegiate. Immaginiamo che un insider stia facendo questo. In questa situazione, ci aspetteremmo (a) rendimenti positivi dopo gli acquisti, oppure (b) rendimenti negativi dopo le vendite. Nel caso (a), il grafico ACQUISTO mostrerebbe una serie di curve ascendenti, indicando rendimenti positivi dopo ogni operazione di acquisto. Nel caso (b), il grafico VENDITA mostrerebbe una serie di curve inclinate verso il basso, indicando rendimenti negativi dopo ogni operazione di vendita.

Tuttavia, questo non è sufficiente per trarre conclusioni. Se, ad esempio, il prezzo delle azioni della società è aumentato in maniera non ciclica per molti anni, allora ci aspetteremmo che tutti i grafici post-acquisto abbiano una pendenza rivolta verso l'alto. Allo stesso modo, ribassi non ciclici per molti anni darebbero luogo a grafici post-negoziazione rivolti verso il basso. Nessuno di questi grafici suggerisce un'attività di insider trading.

L'indicatore più forte sarebbe una situazione in cui il prezzo delle azioni fosse estremamente ciclico e vi fossero segnali positivi nel grafico ACQUISTO e curve negative nel grafico VENDITA. Questa situazione suggerirebbe che l'insider sta programmando le operazioni di trading per trarne un vantaggio finanziario.

Acquisti di insider UFPI / UFP Industries, Inc. - Analisi degli utili a breve termine

In questa sezione analizziamo la redditività di ogni acquisto non pianificato di insider sul mercato aperto effettuato in UFPI / UFP Industries, Inc.. Questa analisi aiuta a capire se l'insider genera costantemente rendimenti anomali e se vale la pena seguirlo. L'analisi riguarda l'anno successivo a ciascuna operazione, e i risultati sono teorici.

La tabella seguente mostra gli acquisti più recenti sul mercato aperto che non facevano parte di un piano di trading automatico.

Data dell'operazione	Ticker	Insider	Azioni dichiarate	Prezzo dichiarato	Azioni rettificate	Prezzo rettificato	Base di costo	Giorni fino al massimo	Prezzo al massimo	Profitto massimo ($)	Rendimento massimo (%)
Non sono note operazioni di mercato aperto non pianificate per questa combinazione di insider e titoli.

Il prezzo rettificato è il prezzo rettificato per il frazionamento azionario. Leazioni rettificate sono le azioni rettificate per il frazionamento azionario.

Vendite di insider UFPI / UFP Industries, Inc. - Analisi delle perdite a breve termine

In questa sezione, analizziamo l'evitamento delle perdite a breve termine di ogni vendita di insider non pianificata ed effettuata sul mercato aperto in UFPI / UFP Industries, Inc.. Un modello coerente di evitamento delle perdite può suggerire che future transazioni di vendita potrebbero predire cali di prezzo. L'analisi riguarda l'anno successivo a ciascuna operazione, e i risultati sono teorici.

La tabella seguente mostra le vendite più recenti sul mercato aperto che non facevano parte di un piano di trading automatico.

Data dell'operazione	Ticker	Insider	Azioni dichiarate	Prezzo dichiarato	Azioni rettificate	Prezzo rettificato	Base di costo	Giorni fino al minimo	Prezzo al minimo	Perdita massima evitata ($)	Perdita massima evitata (%)
2020-02-21	UFPI	JAMES DONALD L	7.500	57,0544	7.500	57,0544	427.908	28	30.84	-196.608	-45,95
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	1.100	51,3000	1.100	51,3000	56.430
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	1.500	51,3400	1.500	51,3400	77.010
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	761	51,3300	761	51,3300	39.062
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	500	51,2500	500	51,2500	25.625
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	400	51,3301	400	51,3301	20.532
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	300	51,3150	300	51,3150	15.394
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	300	51,3201	300	51,3201	15.396
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	300	51,3250	300	51,3250	15.398
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	200	51,2600	200	51,2600	10.252
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	139	51,3600	139	51,3600	7.139
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	100	51,2750	100	51,2750	5.128
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	100	51,2800	100	51,2800	5.128
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	100	51,2900	100	51,2900	5.129
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	100	51,3050	100	51,3050	5.130
2019-11-01	UFPI	JAMES DONALD L	100	51,3100	100	51,3100	5.131
2019-05-02	UFPI	JAMES DONALD L	5.000	37,0000	5.000	37,0000	185.000
2014-06-11	UFPI	JAMES DONALD L	500	50,4900	1.500	16,8300	25.245
2013-08-02	UFPI	JAMES DONALD L	1.100	41,3000	3.300	13,7667	45.430
2013-08-02	UFPI	JAMES DONALD L	400	41,3300	1.200	13,7767	16.532
2013-02-28	UFPI	JAMES DONALD L	200	40,6700	600	13,5567	8.134
2013-02-28	UFPI	JAMES DONALD L	200	40,5500	600	13,5167	8.110
2013-02-28	UFPI	JAMES DONALD L	215	40,6300	645	13,5433	8.735
2013-02-28	UFPI	JAMES DONALD L	100	40,7100	300	13,5700	4.071
2013-02-28	UFPI	JAMES DONALD L	285	40,6500	855	13,5500	11.585
2012-12-12	UFPI	JAMES DONALD L	700	37,2600	2.100	12,4200	26.082
2012-12-12	UFPI	JAMES DONALD L	200	37,2700	600	12,4233	7.454
2012-12-12	UFPI	JAMES DONALD L	100	37,3100	300	12,4367	3.731
2012-08-16	UFPI	JAMES DONALD L	400	34,2000	1.200	11,4000	13.680
2012-08-16	UFPI	JAMES DONALD L	250	34,1000	750	11,3667	8.525
2012-08-16	UFPI	JAMES DONALD L	100	34,0500	300	11,3500	3.405

Il prezzo rettificato è il prezzo rettificato per il frazionamento azionario. Leazioni rettificate sono le azioni rettificate per il frazionamento azionario.

Storico delle operazioni degli insider

Questa tabella mostra l'elenco completo delle operazioni effettuate da Donald L James come comunicato alla Securities Exchange Commission (SEC).