Mark Cuban - Insider Trading Tracker

Introduzione

Questa pagina fornisce un'analisi completa dello storico delle operazioni di insider trading note di Mark Cuban. Gli insider sono funzionari, direttori o investitori importanti di una società. In generale, è illegale per gli insider effettuare operazioni di compravendita nelle loro aziende sulla base di informazioni materiali non pubbliche. Ciò non significa che sia illegale per loro effettuare qualsiasi operazioni di trading nelle proprie aziende. Tuttavia, devono segnalare tutte le operazioni alla SEC tramite un modulo 4. Nonostante queste restrizioni, la ricerca accademica suggerisce che gli insider, in generale, tendono a sovraperformare il mercato nelle proprie società.

Redditività media delle transazioni

Società con posizioni di insider dichiarate

I depositi SEC indicano che Mark Cuban ha dichiarato partecipazioni o transazioni nelle seguenti società:

Come interpretare i grafici

I grafici seguenti mostrano l'andamento dei titoli dopo ogni operazione di mercato aperto non pianificata effettuata da Mark Cuban. Per operazioni non pianificate si intendono operazioni non effettuate nell'ambito di un piano di trading 10b5-1. La performance dei titoli è rappresentata come variazione percentuale cumulativa del prezzo delle azioni. Ad esempio, se un'operazione di insider è stata effettuata il 1° gennaio 2019, il grafico mostrerà la variazione percentuale giornaliera del titolo fino ad oggi. Se il prezzo dell'azione passasse da 10 a 15 dollari durante questo periodo, la variazione percentuale cumulativa del prezzo dell'azione sarebbe del 50%. Una variazione di prezzo da 10 a 20 dollari sarebbe del 100%, mentre una variazione di prezzo da 10 a 5 dollari sarebbe del -50%.

In definitiva, cerchiamo di determinare la correlazione tra le operazioni dell'insider e i rendimenti in eccesso (positivi o negativi) del prezzo dell'azione, al fine di capire se l'insider sta programmando le proprie operazioni per trarre profitto da informazioni privilegiate. Immaginiamo che un insider stia facendo questo. In questa situazione, ci aspetteremmo (a) rendimenti positivi dopo gli acquisti, oppure (b) rendimenti negativi dopo le vendite. Nel caso (a), il grafico ACQUISTO mostrerebbe una serie di curve ascendenti, indicando rendimenti positivi dopo ogni operazione di acquisto. Nel caso (b), il grafico VENDITA mostrerebbe una serie di curve inclinate verso il basso, indicando rendimenti negativi dopo ogni operazione di vendita.

Tuttavia, questo non è sufficiente per trarre conclusioni. Se, ad esempio, il prezzo delle azioni della società è aumentato in maniera non ciclica per molti anni, allora ci aspetteremmo che tutti i grafici post-acquisto abbiano una pendenza rivolta verso l'alto. Allo stesso modo, ribassi non ciclici per molti anni darebbero luogo a grafici post-negoziazione rivolti verso il basso. Nessuno di questi grafici suggerisce un'attività di insider trading.

L'indicatore più forte sarebbe una situazione in cui il prezzo delle azioni fosse estremamente ciclico e vi fossero segnali positivi nel grafico ACQUISTO e curve negative nel grafico VENDITA. Questa situazione suggerirebbe che l'insider sta programmando le operazioni di trading per trarne un vantaggio finanziario.

Acquisti di insider RDIB / Reading International, Inc. - Analisi degli utili a breve termine

In questa sezione analizziamo la redditività di ogni acquisto non pianificato di insider sul mercato aperto effettuato in RDIB / Reading International, Inc.. Questa analisi aiuta a capire se l'insider genera costantemente rendimenti anomali e se vale la pena seguirlo. L'analisi riguarda l'anno successivo a ciascuna operazione, e i risultati sono teorici.

La tabella seguente mostra gli acquisti più recenti sul mercato aperto che non facevano parte di un piano di trading automatico.

Data dell'operazione	Ticker	Insider	Azioni dichiarate	Prezzo dichiarato	Azioni rettificate	Prezzo rettificato	Base di costo	Giorni fino al massimo	Prezzo al massimo	Profitto massimo ($)	Rendimento massimo (%)
2020-04-08	RDI	CUBAN MARK	227	15,0000	227	15,0000	3.405	292	7.5800	-1.684	-49,47
2020-04-07	RDI	CUBAN MARK	2.072	15,0327	2.072	15,0327	31.148

Il prezzo rettificato è il prezzo rettificato per il frazionamento azionario. Leazioni rettificate sono le azioni rettificate per il frazionamento azionario.

Vendite di insider RDIB / Reading International, Inc. - Analisi delle perdite a breve termine

In questa sezione, analizziamo l'evitamento delle perdite a breve termine di ogni vendita di insider non pianificata ed effettuata sul mercato aperto in RDIB / Reading International, Inc.. Un modello coerente di evitamento delle perdite può suggerire che future transazioni di vendita potrebbero predire cali di prezzo. L'analisi riguarda l'anno successivo a ciascuna operazione, e i risultati sono teorici.

La tabella seguente mostra le vendite più recenti sul mercato aperto che non facevano parte di un piano di trading automatico.

Data dell'operazione	Ticker	Insider	Azioni dichiarate	Prezzo dichiarato	Azioni rettificate	Prezzo rettificato	Base di costo	Giorni fino al minimo	Prezzo al minimo	Perdita massima evitata ($)	Perdita massima evitata (%)
2023-09-14	RDI	CUBAN MARK	200	20,3500	200	20,3500	4.070	278	1.3300	-3.804	-93,46
2023-09-13	RDI	CUBAN MARK	1.813	20,2102	1.813	20,2102	36.641
2023-09-12	RDI	CUBAN MARK	900	20,2183	900	20,2183	18.196
2023-09-11	RDI	CUBAN MARK	2.069	20,2006	2.069	20,2006	41.795
2023-09-08	RDI	CUBAN MARK	600	20,0417	600	20,0417	12.025
2023-09-07	RDI	CUBAN MARK	85	20,0000	85	20,0000	1.700
2023-08-04	RDI	CUBAN MARK	100	20,2066	100	20,2066	2.021
2023-08-03	RDI	CUBAN MARK	956	20,2878	956	20,2878	19.395
2023-08-02	RDI	CUBAN MARK	100	21,2160	100	21,2160	2.122
2023-08-01	RDI	CUBAN MARK	500	21,1451	500	21,1451	10.573
2023-07-31	RDI	CUBAN MARK	651	21,1111	651	21,1111	13.743
2023-07-28	RDI	CUBAN MARK	200	20,3732	200	20,3732	4.075
2023-07-26	RDI	CUBAN MARK	100	20,0000	100	20,0000	2.000
2023-07-24	RDI	CUBAN MARK	300	20,0614	300	20,0614	6.018
2023-07-21	RDI	CUBAN MARK	1.300	20,1895	1.300	20,1895	26.246
2023-07-20	RDI	CUBAN MARK	100	20,0000	100	20,0000	2.000
2023-07-19	RDI	CUBAN MARK	401	20,2969	401	20,2969	8.139
2023-07-18	RDI	CUBAN MARK	600	20,2233	600	20,2233	12.134
2023-07-17	RDI	CUBAN MARK	1.021	20,3267	1.021	20,3267	20.754
2023-07-14	RDI	CUBAN MARK	1.600	20,7534	1.600	20,7534	33.205
2023-07-13	RDI	CUBAN MARK	3.100	21,0232	3.100	21,0232	65.172
2023-07-12	RDI	CUBAN MARK	3.700	21,5761	3.700	21,5761	79.832
2023-07-11	RDI	CUBAN MARK	2.309	22,4649	2.309	22,4649	51.871
2023-07-10	RDI	CUBAN MARK	1.600	22,8422	1.600	22,8422	36.548
2023-07-07	RDI	CUBAN MARK	241	22,5714	241	22,5714	5.440
2023-07-06	RDI	CUBAN MARK	3.100	22,7480	3.100	22,7480	70.519
2023-07-05	RDI	CUBAN MARK	3.026	22,7145	3.026	22,7145	68.734
2023-07-03	RDI	CUBAN MARK	2.200	23,5150	2.200	23,5150	51.733
2022-09-28	RDIB	CUBAN MARK	936	23,0000	936	23,0000	21.528
2022-08-22	RDIB	CUBAN MARK	802	25,7985	802	25,7985	20.690
2022-08-19	RDIB	CUBAN MARK	2.901	30,3595	2.901	30,3595	88.073
2022-08-18	RDIB	CUBAN MARK	306	33,0262	306	33,0262	10.106
2015-11-04	RDI	CUBAN MARK	2	16,5500	2	16,5500	33

Il prezzo rettificato è il prezzo rettificato per il frazionamento azionario. Leazioni rettificate sono le azioni rettificate per il frazionamento azionario.

Storico delle operazioni degli insider

Questa tabella mostra l'elenco completo delle operazioni effettuate da Mark Cuban come comunicato alla Securities Exchange Commission (SEC).